Плюсы и минусы ETF фондов

etf Инвестиции

ETF фонды уже несколько лет набирают популярность среди инвесторов по всему миру. Фактически фонды представляют группу акций определенной страны, включая перспективы экономического роста, индексы и все те нюансы, которые сопутствуют развитию ценных бумаг в этой стране. Каждый опытный инвестор знаком с ETF фондами. В данной статье мы хотим разъяснить новичкам все возможные вопросы, связанные с вложением средств в ЕТФ.

Что такое ETF

ETF (Exchange Traded Funds) – это инвестиционные фонды отечественных или зарубежных бирж, которые позволяют сделать вклад в несколько ценных бумаг одновременно. Качество и количество акций зависит от конкретного индекса ETF.

Инвестиции в ETF фонды подходят, если:

  • Есть желание инвестировать в ценные бумаги зарубежных компаний, через отечественную биржу, при этом подвергаясь отечественным законам налогообложения.
  • Необходимо получение прибыли за счет изменения котировок группы ценных бумаг в одном индексе.
  • Есть потребность в использовании валюты и валютных инструментов.

Сколько стоит одна акция ETF

К примеру, стоимость в пределах Московской биржи варьируется от ₽1, или $0,02. За этот номинал уже можно приобретать ценные бумаги, например в индексеFinEx Global Equity UCITS ETF. Данный индекс одновременно включает в себя группу промышленных и информационных компаний разных стран, включая Россию.

Дополнительный рост котировок и страхование убытков происходит за счет вложения части прибылей в инвестиции.

За использование мощностей биржи налагается комиссия в размере от -0,1% до 1,39 %, в зависимости от cуммы общих активов. При этом комиссия при сильном проседании фондов может быть отрицательной – компенсирующая комиссия.

Все расчеты по ценным бумагам производятся только через 24 часа после покупки. При этом прибылью от инвестиций инвестор может распорядиться по своему усмотрению – накопить, инвестировать или вывести полученные средства. Но все манипуляции осуществляются только через брокера.

Если при этом какой-либо индекс ETF ликвидируется, то все средства распределяются между общим числом провайдеров – пользователей фонда, аналогично торговле фьючерсами.

Виды ETF

ETF подразделяются на следующие виды:

  • Товарные ETF – фонды, которые занимаются мониторингом различных товаров, которые затрагивают все виды промышленности. При этом сами фонды обеспокоены сохранением прибыли и ликвидности акций, которые входят в индекс.
  • Инверсионные ETF – цена такого фонда растет при падении активов. Сумма возможных убытков компенсируется суммой вложений, которая в последующем должна принести прибыль при увеличении объемов продаж падающих активов.
  • Активно управляемые ETF – позволяют быстрое и легкое управление фондом на уровне инвестора, который преследует простоту и эффективность. Выступают альтернативой взаимных фондов, когда пользователь сам формирует пакет акций. Главное преимущество данного типа в возможности активно менять содержимое акционерного портфеля и его параметры.
  • Индустриальные ETF подразделяются на секторные или производственные ETF. То есть обеспечивают сопровождение ценных бумаг от одной отрасли. Приобретая активы фонда, инвестор активно занимает позицию по мониторингу акций одной направленности, например, станкостроения США или фармацевтики. Удобство заключается в том, что группа компаний уже подобрана на бирже, а не избирается инвестором.
  • ETF на иностранные рынки формируют пакет вложений в иностранные компании и производства.
  • Облигационные ETF являются самыми популярными и активными, так как формируют пакеты для отраслей и производств. При этом вкладываться можно как в развивающиеся рынки, так и в конкурирующие в развитом сегменте экономики. Общий фонд данных ETF составляет 500 млрд. долларов.

Доходность ЕТF

Для определения доходности фондов ETF необходимо изучить следующий график. На нем продемонстрировано колебание прогнозируемой доходности и изменения цен, то есть их волатильности. Учет этих параметров обязателен при самостоятельном формировании портфеля ценных бумаг.

График изменения цен ETF
Прогноз доходности ETF

График демонстрирует, что активная прибыль по ETF возможна в течение перспективных десяти лет. Сразу оговоримся – данный график является примером и прогнозом, а не строгим обещанием прибылей по активам.

Положительный доход при наличии ETF не означает стабильность и равнозначность сумм. Прибыль варьируется с течением времени и зависит от множества факторов. Главным фактором является популярность и экономическая мощь отрасли, которую сопровождает фонд.

Расчет доходности – сложная математическая манипуляция, которая трудна для начинающих инвесторов и обывателей без специального экономического образования. Поэтому в качестве атрибута каждая биржа имеет специальные калькуляторы для самостоятельного расчета.

Следует отметить, что те ETF фонды, которые гарантируют высокий доход, являются активами повышенного риска, так как их номинал больше всего подвержен волатильности. Если сравнить акции с государственными облигациями, то именно акционерные ценные бумаги подвергаются наибольшей волатильности из-за постоянных торгов.

Как вложить деньги в ETF

Вклад средств подразумевает использование активов на отечественном или зарубежном рынке инвестиций. Для этого используются следующие биржевые фонды.

ЕТF на Московской бирже

Московская биржа гарантирует вкладчику возможность инвестирования во все зарубежные фонды. Также и в ценные бумаги: акции, облигации и фьючерсы компаний РФ. Для вложения средств необходимо поместить актив на биржу (это можно сделать через Интернет) и использовать его для покупки сформированного пакета. Для этого можно также использовать реальный брокерский счет, открытый в банке РФ.

Если используется долгосрочный контракт, не менее 3 лет, то можно подать декларацию на возврат подоходного налога от суммы вложений и уплаты налога. Сумма будет составлять 13% от затраченных пользователем сумм.

ETF на Московской бирже
ETF на Московской бирже

ETF на рынке США

Рынок фондов США включает огромную номенклатуру ETF. Но использование зарубежных фондов не всегда доступно для россиян, так как с РФ работают не все фонды, кроме того, рынок США подразумевает весьма специфичную систему налогообложения активов и прибылей.

Основное преимущество рынка США заключается в стабильности и формировании инвестиционных пакетов, которые не представлены на Московской национальной бирже.

В какие ETF лучше не инвестировать

Не следует инвестировать в ЕТФ по конкретной отрасли без обладания специальными знаниями и прогнозами. Величина просадки для отрасли всегда выше, чем для группы отраслей под одним индексом.

Кроме того, неопытным пользователям следует воздержаться от вкладов в активно управляемые фонды с предоставлением кредитного плеча и прочих инструментов кредитования инвесторов в пределах биржи. Также управление фондом подразумевает наличие комиссии за использование инструментов и биржевых атрибутов.

Важные критерии при выборе ЕТФ фонда:

  • Пакет должен формироваться из ожидания возможных прибылей, расчетов убытков и волатильности. А также из готовности инвестором идти на риск.
  • Капитал должен распределяться между разными фондами для снижения рисков, которые связаны с просадкой биржевых активов.
  • Портфель должен быть поделен на индексы разных стран и отраслей, а также на облигации в отечественном сегменте рынка.
  • Актуальность возможности получения подоходного налога: для инвесторов из РФ возможен только на отечественном сегменте.

Самые крупные ETF

Мы представляем вашему вниманию ТОП 5 самых эффективных и прибыльных фондов ETF.

SPDR S&P 500 (SPY)

Популярность данного фонда вызвана не только обширным содержанием, прибылью, но и минимальной комиссией, которая взимается с пользователей за управление активами. Прибыль данного фонда ниже прочих фондов из топа. Однако за счет регулярной и небольшой прибыли по пакетам гарантируется снижение рисков. Это фонд американского сегмента мировой биржи, включающий группу промышленных, информационных и сельскохозяйственных компаний США.

SPDR Gold (GLD)

Фонд занимается торговлей ценными металлами, в частности — золотом. Если так пойдет и дальше, этот ЕТФ имеет все шансы догнать SPY по этому показателю. $197 млн. – стабильный ежегодный фонд прибыли. На данный момент это самый успешный и большой фонд по объемам доходов инвесторов.

IShares MSCI-Emerging Markets (EEM)

iShares’ EEM является лидером по размерам общей прибыли, которая не генерируется без учета издержек и выплат инвесторам. На данный момент сумма по всем активам превышает $230 млн. Использует в основном активно управляемые ЕТФ.

iShares MSCI EAFE Index Fund (EFA)

Более $30 млрд. в активах, которые обслуживают промышленные отрасли США, Ближнего и Дальнего Востока, а также Австралии и Китая. Объем прибыли за год составляет сумму около $100 млн.

Vanguard Emerging Markets ETF (VWO)

Выручка фонда составляет $65 млн. Это сравнительно небольшая сумма для одного года. Но при этом фонд гарантирует инвесторам минимальные риски по использованию отраслевых ЕТФ.

Плюсы и минусы инвестирования в ETF

Плюсы
Рентабельность. Экономическая эффективность фондов гарантирует не только прибыль, но и выплату всего одной статьи налога даже при использовании до сотни видов ценных бумаг под одним индексом.
Диверсификация. Клиент может внести сумму инвестиций единоразово, при этом она будет распределена между ценными бумагами одного ETF, что существенно позволяет снизить риски от просадок и обесценивания некоторых активов фонда.
Удобство и прозрачность. Инвестор имеет все возможности для работы с фондом и мониторинга изменений цен и прибылей по активам.
Стоимость ETF. Цена, по которой торгуются ETF , не составляет сумму меньше номинала акций, но при этом пакеты формируются в диапазоне цен от 1 до 3 тысяч рублей.
Минусы
Разность стоимости номинала и факта по индексу. Стоимость индекса на данный момент не всегда соответствует его стоимости даже через короткий промежуток времени. То есть невозможно приобретать один и тот же индекс за одинаковую сумму.
Волатильность.
Риск обесценивания.
Плюсы и минусы ETF

Здесь вы найдете интересную информацию о таком способе инвестирования как IPO

Светлана
Оцените автора
Инвестиции
Добавить комментарий